إن الموضوعات المتعلقة بالرافعة المالية والهامش وتغيير حجم المراكز لا يساء فهمها على نطاق واسع فحسب ، بل هي أيضًا الأسباب الرئيسية التي تجعل المتداولين "يفجرون" حساباتهم التجارية. لهذا السبب من المهم للغاية التأكد من أنك تفهم الأساسيات ، والتي يمكن شرحها بسرعة وبساطة.
ما هي الرافعة المالية في الفوركس؟
الرافعة المالية هي إجمالي نسبة الاقتراض القصوى الممكنة.
دعنا نقول أن المتداول يقوم بإيداع 100 دولار من خلال وسيط فوركس الذي يسمح بحد أقصى للرافعة المالية من 100 إلى 1 (عادة ما يكون هذا مكتوبًا على أنه 100: 1).
وهذا يعني أن الوسيط سوف يسمح للمتداول بالتحكم في الحد الأقصى للأموال التي يبلغ مجموعها 100 مرة إيداعه البالغ 100 دولار ، أي 10000 دولار.
كثير من الأشخاص الذين يتداولون في Forex لا يفهمون حتى أن هناك قيمة اسمية للتداولات التي يقومون بها. على سبيل المثال ، تبلغ قيمة عقد واحد من USD / JPY 100،000 دولار. لن يتيح لك الوسيط الذي يقدم أقصى رافعة مالية من 100 إلى 1 شراء أو بيع حصة واحدة كاملة من USD / JPY إلا إذا كان لديك ما لا يقل عن 1 ٪ من القيمة الاسمية المودعة في حساب التداول الخاص بك (1 ٪ من 100،000 دولار) ، وهو 1000 دولار.
وفقًا لظروف السوق ، قد يطلب الوسطاء أكثر من الحد الأقصى المعلن للرافعة المالية ، وهو أبعد ما يكونون عن استعدادهم للذهاب في ظل أفضل الظروف. إذا كانت الظروف شديدة التقلب ، فإن الوسطاء عادة ما يخفضون الحد الأقصى الفعال للرافعة المالية المتاحة.
بالعودة إلى مثالنا على قيام التاجر بإيداع 100 دولار مع وسيط فوركس يعطي رافعة مالية بحد أقصى 100: 1 ، يمكن لهذا التاجر الشراء أو البيع على الأكثر 0.1 عقدًا من الدولار الأمريكي / الين الياباني. وذلك لأن 100 دولار × 100 = 10000 دولار ، وهذا يساوي عُشر الكثير من الدولار / الين.
ما هو الهامش في الفوركس؟
الهامش هو الحد الأدنى للإيداع النقدي الذي يطلبه الوسيط لتغطية أي صفقات مفتوحة. يتم التعبير عنها أحيانًا كنسبة مئوية.
باستخدام مثالنا السابق ، يجب على المتداول الذي يرغب في شراء أو بيع 0.1 عقدًا من الدولار الأمريكي / الين الياباني مع وسيط فوركس يقدم رافعة مالية بحد أقصى 100: 1 إيداع 100 دولار على الأقل "كهامش" لتغطية تلك التجارة. يمكن حساب الهامش على النحو التالي: قيمة التجارة مقسومة على الرافعة المالية. هنا ، هذا هو 10،000 دولار مقسومًا على 100 ، أي ما يعادل 100 دولار. معبراً عنه كنسبة مئوية ، يتطلب الوسيط إيداع هامش بنسبة 1٪.
ما هو حجم الموقف في الفوركس؟
"حجم المركز" هو كمية ما يتم تداوله. يتم قياس كل زوج من العملات من خلال كمية موحدة تعرف باسم "الكمية". تتقلب قيمة الكثير بين أزواج العملات. على سبيل المثال ، كما ذكرنا سابقًا ، تبلغ قيمة عقد واحد من USD / JPY دائمًا 100000 دولار بينما تبلغ قيمة عقد واحد من EUR / USD دائمًا 100000 يورو. لاحظ أن هذا يعني أنه ما لم يتم تداول EUR / USD عند 1.0000 ، فإن القيم الحقيقية لكل عقد واحد من زوج USD / JPY و 1 وحدة من زوج EUR / USD ستكون مختلفة قليلاً على الأقل. كل القرعة ليست متساوية!
تعبر معظم منصات الوسطاء عن أحجام المراكز من حيث الحصص. يعرض البعض قياسات أخرى مثل القيمة الاسمية أو النظام الوحدوي الخاص بهم. من المهم أن نفهم كيف يقوم وسيطك بتحديد حجم المراكز. يميل المتداولون إلى التفكير من حيث مقدار النقد وعدد النقاط التي يرغبون في المخاطرة بها في إحدى الصفقات ، مما يؤدي إلى حساب عقلي سريع للقيمة لكل نقطة ، ثم ترجمتها إلى حجم الكثير. إنها لفكرة جيدة استخدام حاسبة حجم المركز ، حيث تتقلب القيمة النقدية لكل نقطة مع تحركات السوق.
ما هو "الرافعة المالية الحقيقية"؟
يجوز للمتداول فتح حساب مع وسيط يقدم رافعة مالية قصوى قدرها 100: 1. إذا سألت المتداول مقدار الرافعة المالية لديه ، فيمكنه الرد من 100 إلى 1. هذا صحيح إلى حد ما ، لكنه ليس "الرافعة المالية الحقيقية" ، والتي يمكن أن تتقلب من لحظة إلى أخرى. الرافعة المالية الحقيقية هي كيف تكون الرافعة المالية من تداولاتك مفتوحة في السوق في أي وقت محدد.
على سبيل المثال ، دعونا نتخيل قيام متداول بفتح حساب وإيداع 10،000 دولار. يقدم له وسيطه أقصى رافعة مالية من 100 إلى 1. يفتح مركزًا (تداول) باليورو / الدولار الأمريكي بقيمة اسمية قدرها 10،000 دولار. كيف الرافعة المالية هو؟ لا تستفيد على الإطلاق! ليس لديه أي نفوذ حقيقي ، لأن تعرضه الكلي للسوق ليس أكثر من ودائعه النقدية. حتى لو انخفضت تجارته إلى قيمة الصفر ، فقد لا يستطيع أن يخسر أكثر مما أودع.
يتم حساب الرافعة المالية الحقيقية على أنها القيمة الاسمية الإجمالية لجميع التداولات المفتوحة مقسومة على حقوق الملكية (أي المبلغ النقدي الذي سيكون عليه الحساب إذا تم إغلاق جميع المراكز المفتوحة).
بالعودة إلى مثالنا ، دعونا نتخيل أن المتداول لدينا يفتح مركزًا آخر بقيمة اسمية قدرها 10000 دولار. يتم الآن الاستفادة من 2 إلى 1 (يمكننا أن نتجاهل الفرق البسيط الذي قد يحدث بسبب أول تداول يجري في ربح أو خسارة عائمة) ، لأن لديه مركزين مفتوحين ، تبلغ قيمة كل منهما 10،000 دولار.
خطر نداء الهامش
"نداء الهامش" هو عندما يخبرك وسيطك أنه ليس لديك أموال كافية في حسابك لتغطية جميع الالتزامات الخاصة بك. يرجع تاريخ التعبير إلى الأيام التي سبقت الإنترنت ، عندما تمت الصفقات عبر الهاتف.